Zum Jahresende 2025 besteht das Top-Investor Portfolio zu 57,0 % aus Growth-Aktien, 39,0 % aus Value-Aktien und 4,0 % aus Blend-Aktien. Im Vergleich zum Vorjahr ist der Anteil der Growth-Aktien deutlich um 13,2 %-Punkte gesunken, während die Value-Gewichtung im Portfolio um 14,6 %-Punkte zulegte. In der Sektorenverteilung zeigt sich ein signifikant höheres Gewicht in den Bereichen Industrie und Versorger. Regional betrachtet verringerte sich die Dominanz der USA um 13,1 %-Punkte, während der Standort Deutschland mit einem Plus von 12,2 %-Punkten deutlich an Bedeutung gewann. Auf Einzeltitelebene verzeichneten vor allem Rheinmetall und Siemens Energy sowie Robinhood im Jahresvergleich die stärksten Zuwächse in der Gewichtung.
Im Folgenden teilen wir Analysen des informunity Top-Investor Portfolios zum Stand am 02.01.2026. Die Auswahl und die Gewichtung der einzelnen Titel in dem Portfolio erfolgt auf Basis der kollektiven Anlageentscheidungen der 300 besten Investoren der Börsensimulation und Performance Tracking Plattform informunity.de. Diese haben im Durchschnitt einen positiven Track Record von sieben Jahren. Für einen relevanten Vergleich zum “iShares MSCI All Country World ETF” haben wir hypothetische Verwaltungskosten und Transaktionskosten bei der Portfolio Performance bereits abgezogen. Der CoIQ Collective Intelligence Fund (ISIN DE000A3C91C5) basiert im Wesentlichen auf diesem Portfolio. Die Daten in diesem Artikel repräsentieren nicht dessen historische Performance, da der Aktienfonds erst am 02.02.2022 aufgelegt wurde.
Die 10-Jahresrendite liegt bei +19 % pro Jahr, eine Überrendite zum MSCI ACWI ETF von +6,9 %-Punkten
Ein Blick auf die letzten 10 Jahre zeigt, dass das Top-Investor Portfolio in Abwärtsphasen zwar häufig stärker korrigiert als der Gesamtmarkt, auf lange Sicht aber dennoch eine deutliche Überrendite von 6,9 % p.a. erwirtschaftet hat. Die durchschnittliche Rendite lag bei 19,0 % pro Jahr. Der iShares MSCI All Country World ETF verzeichnete eine jährliche Rendite von 12,1 %. Auch auf 5-Jahres Sicht schlägt das Portfolio den globalen Aktien ETF mit einer akkumulierten Rendite von +93,3 % vs. 75,4 % für den MSCI ACWI.
Die 3-Jahres Rendite liegt mit +144,1 % deutlich über dem globalen Aktienmarkt mit +56,7 %
Der minimale Betrachtungszeitraum für eine aussagekräftige Performance-Interpretation beträgt aus unserer Sicht drei Jahre. Die rollierende 3-Jahres-Performance zeigt Investoren an jedem beliebigen Stichtag im Betrachtungszeitraum, wie hoch die Rendite nach drei Jahren Investment gewesen wäre. Betrachtet man die letzten 10 Jahre, schnitt das Top-Investor Portfolio bis Anfang 2023 durchgängig besser ab als der MSCI All Country World ETF. Aufgrund der starken Outperformance des Portfolios in den Jahren 2020/2021, gefolgt vom tiefen Bärenmarkt im darauffolgenden Jahr, blieb die 3-Jahres-Rendite in 2023/24 dann hinter der des MSCI All Country World ETF zurück. Dank der starken Aufwärtsbewegung des Portfolios seit Anfang 2023 liegt die 3-Jahres Performance seit Anfang 2025 wieder deutlich über dem globalen Aktien-ETF.
Die 1-Jahres-Performance liegt mit 25,4 % deutlich über dem All Country World ETF mit +7,6 %
An der rollierenden 1-Jahres-Rendite sieht man das Aufholpotenzial des Top-Investor Portfolios. Obwohl es im Bärenmarkt 2022 stärker korrigiert hatte als der MSCI ACWI, wurde die Underperformance bereits Ende 2023 voll aufgeholt. Gleiches geht ebenfalls aus unseren Daten zur langfristigen Performance des Top-Investor Portfolios hervor: da es in den Bullenphasen den MSCI ACWI ETF deutlich outperformed, akkumuliert sich auf lange Sicht eine deutliche Überrendite. Auf Jahressicht hat das Top-Investor Portfolio eine Rendite von +25,4 % erreicht und damit den MSCI All Country World ETF um 17,8 %-Punkte geschlagen. Über die vergangenen 52 Wochen trugen Rheinmetall, Palantir, Siemens Energy, Nvidia und Alphabet wesentlich zur Performance bei.
Portfolio Trends: Rheinmetall, Siemens Energy und Robinhood größte Aufsteiger der letzten 12 Monate
Der Erfolg unseres Anlagemodells beruht auf der Fähigkeit der Top-Investoren, die Portfolio-Gewichtung an die aktuellen Markttrends situativ anzupassen. Im Bärenmarkt 2022 wurden Risiken abgebaut und der Value-Anteil im Top-Investor Portfolio erhöht. Im Zuge der KI-Entwicklung wurde der Growth-Anteil zwischen 2023 und 2024, u.a. aufgrund der starken Gewichtung der KI-Schwergewichte wie Nvidia und Microsoft dann auf ca. 70 % erhöht. Mit Beginn des vergangenen Jahres setzte wieder eine Verschiebung Richtung Value ein: Der Growth-Aktien Anteil sank bis Ende 2025 auf 57,0 %, der Value-Anteil stieg um 14,6 %-Punkte auf 39,0 %. In der Sektorenverteilung zeigt sich ein signifikant höheres Gewicht in den Bereichen “Industrie” (+7,7 %-Punkte) und “Versorger” (+3,7 %-Punkte). Im Gegenzug wurde der Anteil der Sektoren „Zyklische Konsumgüter“, „Gesundheitsversorgung“ und „Kommunikation“ reduziert. Regional betrachtet verringerte sich die Dominanz der USA um 13,1 %-Punkte, während der Standort Deutschland mit einem Plus von 12,2 %-Punkten deutlich an Bedeutung gewann. Betrachtet man die einzelnen Titel im Portfolio, haben die Aktien von Rheinmetall, Siemens Energy und Robinhood im Jahresvergleich die größten Zuwächse erfahren, während die Gewichtung von Tesla, Amazon und Apple rückläufig war. Nvidia gehört seit Ende Q1 2023 zu den Top 3 Positionen im Portfolio – mit einem Anteil von 9,6 % ist der KI-Champion aktuell gleichauf mit Rheinmetall. Palantir und Siemens Energy folgen mit 7,9 % und 7,3 % auf Platz Drei und Vier.
Dynamische Anpassung an Marktphasen
Seit 2010 erzählt das Top-Investor Portfolio eine Geschichte von Anpassung statt Starrheit. In wechselnden Marktphasen verändert es seine Ausrichtung. Besonders sichtbar wird das am Anteil der Growth-Aktien: Mal dominieren sie das Portfolio, mal treten sie in den Hintergrund. In den vergangenen zehn Jahren reichte diese Spanne von nur 40 % im Jahr 2016 bis hin zu über 80 % auf dem Höhepunkt des Technologiebooms Anfang 2021. Als die Märkte 2022 kippten, wechselte auch das Portfolio die Gangart. Der Bärenmarkt wurde durch eine klare Hinwendung zu Value-Titeln abgefedert; ihr Anteil stieg innerhalb weniger Monate um rund 25 Prozentpunkte auf etwa 40 %. Dennoch blieb das Portfolio beweglich genug, um Anfang 2023 vom Stimmungsumschwung an den Märkten zu profitieren. Mit dem Aufkommen des KI-Booms verlagerte sich der Fokus erneut: Bis Ende 2024 ging der Value-Anteil spürbar zurück. Doch auch diese Phase währte nicht lange. Der Zollschock im ersten Quartal 2025 markierte einen erneuten Wendepunkt – und führte zu einer abrupten Rückkehr auf das Value-Niveau von Ende 2022.
Frühe Identifikation struktureller Gewinner
In den vergangenen vier Jahren haben die informunity Top-Investoren mehrfach bewiesen, dass sie strukturelle Gewinner früh identifizieren können. Titel wie Nvidia, Rheinmetall, Palantir und Siemens Energy wurden bereits in einem frühen Stadium hoch gewichtet. Heute zählen sie zu den größten Positionen im Top-Investor Portfolio – und haben einen wesentlichen Beitrag zur Wertentwicklung geleistet.
Ein Beispiel für langfristige Überzeugung und zugleich taktische Flexibilität ist die Aktie des US-Technologiekonzerns Alphabet. Seit mehr als zehn Jahren ist sie überdurchschnittlich stark in den Top-Investor Portfolios vertreten (rote Linie) und hat in diesem Zeitraum einen substanziellen Performancebeitrag geliefert (blaue Linie). Besonders aufschlussreich ist der Blick auf das vergangene Jahr: Nach enttäuschenden Quartalszahlen und wachsendem Wettbewerbsdruck durch KI-Herausforderer wie OpenAI reduzierten die Top-Investoren ihre Position im ersten Quartal deutlich. Im September folgte jedoch eine erneute Aufstockung – als sich abzeichnete, wie robust Alphabet strategisch im Rennen um die Vorherrschaft in der KI-Ära aufgestellt ist. Dieses Muster ist kein Einzelfall. Historisch haben die Top-Investoren Markttrends häufig sehr früh erkannt und künftige Top-Performer zügig und konsequent im Portfolio übergewichtet.
CoIQ Einordnung: Kollektive Intelligenz beweist sich auf lange und auf kurze Sicht
Obwohl der Zeitpunkt für den Fondsstart kurz vor Ausbruch des Ukraine-Krieges und der größten Börsen Baisse seit der Finanzkrise 2008 ungünstig ausgefallen ist, hat sich unser datengetriebenes Modell seitdem erneut unter Beweis gestellt. Genau wie in der Korrektur 2018 hat die Wertentwicklung des Portfolios im “Downturn” 2022 stärker gelitten als der Weltaktienmarkt gemessen am iShares MSCI All Country World ETF. Schlussendlich zeichnen sich unsere informunity Top-Investoren aber durch die Fähigkeit aus, langfristige Trends frühzeitig zu erkennen und diejenigen Aktien, die von diesen Trends am stärksten profitieren, übergewichtet ins Portfolio zu nehmen.
Unser Fonds: Der CoIQ Collective Intelligence Fund (ISIN DE000A3C91C5) basiert im Wesentlichen auf dem informunity Top-Investor Portfolio. Das Portfolio besteht aus 100 globalen Aktien verschiedener Sektoren und passt sich dynamisch an neue Marktsituationen an. Die Mehrheit der enthaltenen Unternehmen sind kapitalkräftig und können auch lange Rezessionsphasen durchstehen. Die Überrendite der Portfolios wurde immer in Aufwärtsphasen generiert. Da Aufwärtsphasen an der Börse deutlich überwiegen, sind wir vom langfristigen Erfolg des Portfolios überzeugt. Bei den meisten Banken und Brokern kann der Fonds erworben werden. Die laufenden Kosten betragen 0,95% und der Ausgabeaufschlag 0,0%.
Anlegerhinweise: Alle veröffentlichten Angaben dienen ausschließlich Ihrer Information und stellen keine Anlageberatung oder sonstige Empfehlung dar. Vergangene Performance ist zudem kein Indikator für die zukünftige Performance. Eine Investition ist mit Risiken verbunden und kann zu einem Verlust des eingesetzten Kapitals führen. Weitere Risikohinweise im Disclaimer.